中国留学生遭到凌辱，欲请驻日公使及留学生监督出面维持，以泄众愤。谁知庄景珂、江庸二人置之不理，好像日本军警殴打中国留学生无关痛痒一般。惹得众学生满腔怨愤，无处可泄。青年会干事马伯援亲自前往日警署探问，共计有三十六名学生被捕，当下设法营救，直到第二天下午六点，日警署才放还二十三人，还有十三人在押。日本各报反说留学生胡俊用刀砍伤日警，不能无罪释放，应将胡俊移入东京监狱，照律定刑。留学生看报后一片哗然，一边登报辩护，一边函诘庄公使及江监督。庄景珂、江庸这才电达北京政府，竟自称制驭无方，要求辞职。这消息传到上海，上海总会复电慰勉，并决定以不买日货作为抵制。同时，广州人民组织国民外交后援会，于五月十一日开大会，到会人数多达十万人，比上海更为踊跃。大家张旗列队，到军政府递请愿书，要求岑春煊、伍廷芳等人力起与争。请愿书分为三大纲：
一、取消二十一条件及国际一切不平等条件，直接收还青岛。
二、应循法严惩卖国贼。
三、请北方释放因痛击卖国贼而被逮的志士。
岑、伍等满口答应，大家才各自散去。当下岑春煊致电上海，让总代表唐绍仪向和会提出三大纲，严重交涉。上海和会中正彼此争论，双方早因各种条件而互有龃龉，相持已有一个多月，再加上青岛问题，更是冲突不止，哪里还能融洽？唐绍仪立即拟定八大条件，通告北方总代表朱启钤，作为议和纲要，条件如下：
一、对于欧洲和会所拟山东问题条件，表示不承认。
二、中日一切密约，宣布无效，并严惩当日订立密约关系的人，以谢国民。
三、参战军、国防军、边防军，立即一律撤销。
四、恶迹昭著，不协民情的督军省长、立即予以撤换。
五、由和会宣布前总统黎元洪六年六月十三日解散国会令，完全无效。
六、设政务会议，由和平会议推出全国负重望者组织，议和条件的履行，由政务会议监督，统一内阁之组织，由其同意。
七、所有和会议决审查案，由政务会议审定。
八、北方如果承认以上七条约款，悉数履行，则由和会承认徐世昌为大总统，执行职权，至国会选举正式总统之日为止。
这八条要约，与北方格格不入，即使最后一条有承认徐世昌为总统的字样，也只承认徐为短期大总统。而徐得到承认，多至半年，少则数月，还要受政务会议的节制，这个总统根本就是无名无望。朱启钤不用电问政府，便先拒绝，然后报告中央，要求辞职。这边唐绍仪总代表也向广东军政府辞职。广东军政府还有复电留唐，而北京政府却同意朱启钤辞职，不再慰留。
据说徐世昌总统派遣朱启钤时，曾朱与启钤有密约，除总统之位不能让人外，其他事情都有商量的余地，即使牺牲国会也可磋商。虽然徐世昌是由安福派拥护上台的，但徐却暗忌安福，想借南方势力，代为牵制。朱氏受命到上海，果然南方总代表等有反对北京国会的论调，朱氏表示在此事上徐总统同意通融，所以二次周旋，没有因为国会问题发生争论。只是北方分代表方枢、汪有龄、江绍杰、刘恩格全是安福派中人物，获得情报后，立即电致北京本部。安福派顿时大哗，众议院中的议员几乎全是安福派的人，他们立即招请内阁总理钱能训出席质问，说：“朱启钤虽受命为总代表，但他只具有行政委员资格，不能有解释法律的特权。国会是立法最高机关，总统由此产出，内阁也必须由此通过，若没有国会，哪来总统？哪来内阁？今天，朱启钤在上海，居然敢议及国会问题，真是怪事，莫非有人给他特权不成？”一席话说得钱总理无言可答，只敷衍几句，便立即退回，报知老徐。老徐已是焦头烂额，偏偏内外不宁，南方提出的八项条件又极为严酷，简直没有一条行得通，统一的希望完全破灭了。于是，老徐决定立即召回朱总代表，再做打算，同时命国务院出面，召集参众两议院议员，商量青岛问题。议员们当然认为不能承认日使的条款，应电令陆征祥全权力争，千万不能签字。等议员们走后，老徐又通电各省有关青岛问题，寻求解决办法。
关于青岛问题，整个中国早已闹成一片，政府也焦头烂额。再加上南北和议再次决裂，安福派从中作梗，真可谓徐政府组建以后的第一个难关。中国到了这个地步，幸亏还有一些有识之士，不甘屈辱，奔走呼号，所以外国人还有一点敬意，就连东邻日本也忌惮三分。自从我国排日风潮刮起后，欧洲和会颇受影响，日本代表牧野男爵这才发表《山东主权归还陈述书》，因此有交还青岛的传闻。日代表虽有此话，但始终不肯将支还青岛一条加入和约，所以陆专使也一直不便签字。此次国务院通电各省，而各省督军、省长多数麻木不仁，有几个稍具天良，也无非寄一复电，反对签约。而且安福派中人物还要替曹汝霖、章宗祥二人出气，强迫徐政府惩办学生。教育总长傅增湘本为段祺瑞所器重，一直恂恂儒雅，没有党见，但为了京师学潮，他满怀郁愤无法排解，递出辞呈后，不等批准便匆匆离京。无奈之下，徐总统只好同意他辞职，暂令次长袁希涛代理部务。
北京各学校学生决定罢课，并发布意见书，大致有三层意思：第一，外交紧急，政府不予力争；第二，国贼不除，反将教育总长解职，并且连下训诫学生的命令，禁止集会自由；第三，日本逮捕我国留学生，政府至今毫无办法，所以提出请求要求政府照办，特先罢课候令，不达目的决不罢休。与此同时，布告同学，谁都不得擅自上课。又组织十人团，研究如何营救被捕学生，并四处演说，促进国民对外的觉悟。既而京外各中学纷纷仿效，先后宣告罢课。此外，各界人士全部排斥日货，不仅日商经营的产品无人过问，甚至华商预定的各种日货也全部退还。日本人损失颇大，自然去请求本国政府设法挽回。日本人向来诡诈，先由外务大臣通告中国驻日代理公使庄景珂，说了一派友善的虚词来笼络中国。
过了八九天，驻京日使送了一份公文到外交部，说：“近来北京多散布传单，不是说胶州亡，就是说山东亡，此种论调传播各省，煽动四处人民排斥日货，请政府注意！”并且日使还指出外交委员林长民有故意煽惑人民的嫌疑，影响邦交。林长民得知后，不得不呈请辞职，政府只好勉强批准，并特下一禁令，对于扰乱地方治安，煽惑人心者，严惩不贷。过了几天，政府又下一命令，公布青岛案情，并为曹汝霖、章宗祥、陆宗舆三人洗刷罪行。此令一下，更与全国人民的心理大相违背，国民怎肯服从命令？
尽管政府三令五申，催促各校学生即日上课，但学生们不愿受命，依旧罢课。学生联合会派演讲团，分头到京城内外举行露天演讲，有数千人之多。这边说得慷慨激昂，那边说得淋漓感奋，声泪俱下。就这样，东一簇，西一团，好像听戏一般，围观的民众越来越多。警察厅忙出来干涉，特派保安、马队到处镇压。警队先劝学生不要演讲，学生置之不理，仍然侃侃而谈。后来警队动怒，拍动马头竟冲向人多的地方，听讲的人怕遭**，陆续散开。演讲的学生被警队强行押入北京大学，关在法科、理科各教室内，不准自由出入。学校大门被警察团团围住，警察厅又从步军统领署内调出数百名士兵，在学校门前扎营，视学生如俘虏，日夜监管。各校教职员工均向政府递呈文，要求释放学生，撤退军警，政府却不批答。教育次长袁希涛见学校风潮越来越紧，有些左右为难，随即慨然辞职。政府另任命傅岳棻为教育次长，摄行部务。北京各学校不得不通电外省，声明曲直。上海的学校最多，消息最灵，得知北京各学生一再被拘，自然义愤填膺，立即号召各界续开大会，当时已是六月初了。会场决议以学界为首倡，以商界为后继，一定要政府罢斥曹汝霖、章宗祥、陆宗舆三人，并释放北京被拘学生。
上海商民看到学界的决心，都不知不觉地流露出一种热诚。六月四日，南商会开会集议，到会商人不下千人。警兵却无理取闹，硬要拦阻，导致众情大愤，决定罢市。南市各商铺率先罢市，法租界各商家随后照样闭门，公共租界一律仿效。接着，英租界中如永安、先施两大公司也都杜门谢客。到了午后，华租各界，所有大小商店全部关门闭户。街上只有学生奔走，分发传单，巡警往来，防备闹事，其他的就是各处记者侦探消息，好好一个大商埠，弄得烟云失色，箫鼓无声。过了一夜，商店仍旧闭市，华界一带已由警官挨户晓示，勒令开门，照常交易。商人们都异口同声，说是卖买自由，不劳警官过问。警官无词可驳，悻悻走了。租界中的洋巡捕只是沿路巡查，维持秩序，没有硬行干涉。商家们纷纷悬挂白旗，上面写着“万众一心，同声呼喊，力抗汉奸，唤醒政府”。全市旗布飘扬，像是做了一种特别的招牌。又过了一天，华界、租界中只有几家饭店半开半掩，略卖些糕饼，其他人依然抱着关门主义。警察署无法漠视，又派出武装警察挨家挨户去敲门，逼令开市。有的商民看警察来势汹汹，勉强除去排门，等警察走后，又将排门关好，拒绝买卖。就这样又过了两天，闭市依旧。
上海作为中外各国交通的埠头，行人似蚁，商户如鳞，怎能好几天不做买卖呢？华人为反对政府，即使受些困难也是心甘情愿，但洋商怎么肯无端受累？当下中外官吏陆续电告中央，报明情况。到了这个地步，政府不得不改变方针，即使是安福派也无法摆布，只好听令政府自行处置。政府这才打算将曹汝霖、章宗祥、陆宗舆三人一并免职，并释放先后拘禁的学生。此时，上海已经闭市六天了。得到政府让步的消息后，上海商会通告各行业，目的已达到，应于次日开市交易。到了第二天早晨，商人们购买报纸，发现根本没有登载免除曹、陆、章三人的命令，随即担心京中所传不实，仍然闭市。直到晚上看到曹、章、陆三人免职的命令，一部分请求已得到同意，商人们才全体开市，照常营业，并在门前悬挂五色旗作为民意胜利的庆贺。学生团拍电到京，问明被拘学生的情况，得到北京各学校复电，说学生已经全部被释放。于是，学生团选出代表，向大小商号道谢，自归各校上课去了。
当时，南京、杭州、武昌、汉口、天津、九江、山东、厦门各处，得到上海罢市的消息也先后罢市，就连工界也相约罢工，群起抵制，所以安福派不敢再坚持，徐政府才得以行使命令，惩办曹汝霖等三人，释放被拘学生。但徐世昌总统一面怕得罪安福，一面担心国民为了青岛问题再提要求，因此提出辞职咨文，送交参众两议院，并将辞职一事通电各省。
各省督军、省长看了徐的电文，正想复电挽留，又接到参议院议长李盛铎及众议院议长王揖唐的通电：
本日大总统咨送盖用大总统印文一件到院，声明辞职。查现行约法，行政组织是责任内阁制，一切外交内政由国务院负其责任，大总统无引咎辞职的规定。并且来文未经国务总理副署，没有法律效力，当由盛铎、揖唐即日亲自退还，吁请大总统照常任职。因担心有讹传，特驰电奉闻，敬希鉴察！
有了两议院的这份电文，各省督军、省长纷纷电达中央，极力挽留徐总统。徐世昌原本就是虚与周旋，并非真想去位，既然内外慰留，自然不会再辞。只是国务总理钱能训不得不呈请辞职。总理一辞，全体阁员因连带关系，一并告退。因为此时为责任内阁，一切政治由内阁负责，总统尚可推诿，总理却无法诿咎，只好卸职离开这让人烦恼的官场。