对于大多数风险厌恶者来说，买股票要承受心理上的巨大压力，"股市有风险，投资要谨慎"的警告语让很多人对股市望而却步。特别是由于我国股市还很不规范，投机性的炒作占据主流，股市还不容易成为大多数人的投资天堂。但是否这样就意味着自己的钱不能增值了呢？其实，对于一般人来说，投资的渠道还是很多的，基金和国债就很值得风险厌恶者投资，因为基金和国债基本上没有风险。即使在美国等发达国家，居民投资于基金和债券的比例还是比较高的，美国有很多种基金，像老虎基金、长寿基金等都是有名的基金，居民把钱存入基金组织，就等于把自己的钱交给那些金融投机家去打理，金融投机家瞄准世界各国的股票市场、期货市场、外汇市场，买空卖空，在世界市场上进行套利。而居民只是稳定地获得固定的投资回报。

如今，我国由于股市很像赌场，散户大多数亏损。于是，普通的投资者将目光转向基金投资。较高的投资回报和大量资金的持续入场使得投资基金的赚钱效应在不断放大。越来越多的个人投资者逐步接触到基金，并通过报纸、广播、电视中的介绍了解其中一二，还有的投资者已经从投资基金中尝到了甜头。

投资基金首先面临的一个问题是如何选择基金。面对当前市场上的基金热，由于缺乏专业知识，普通大众往往容易随大流，"别人都买，我也要买"的这种"羊群效应"心理非常普遍，越是限购的基金产品越容易遭到抢购。在这种情况下，投资者在购买基金前，应该保持清醒的头脑，对准备购买的基金以及管理该基金的基金公司进行谨慎和全面的了解，切忌盲目冲动或者一窝蜂似的抢购基金。在国外成熟市场上，对选择基金和基金公司有个通行而有效的"4P"标准。第一个P指理念，就是投资理念，这是指导一家基金公司投资管理的纲领性因素，投资者首先要看其理念是否成熟而有效，其次看自己是否认可这一理念，进而认可该基金公司的投资管理模式；第二个P是团队，任何投资理念和投资管理的执行都靠人，团队专业能力的强弱是基金业绩一项重要的决定因素，通常来说，投资能力一般的团队难以做出中长期优异的投资业绩；第三个P是流程，是指单纯靠人做投资难免会产生因主观因素造成的失误，这时严密科学的投资流程就显得十分必要，投资依靠流程的约束和执行可以规范基金管理人的投资行为，使基金管理人具备复制优秀基金的能力，其业绩具备持续性；第四个P是绩效，即所投资公司的绩效，这也是最简单、最直观的一个评价指标。用4P标准来考察基金，投资者就可以基本把握住优质的基金公司和基金产品。

投资者需要认识到，基金投资是一项长期的投资活动，投资的本质实际上是对市场中那些中长期的战略投资品种的布局把握，借助专业优势，挖掘优质上市公司，坚定、持久、持续的跟踪，并根据行业或者公司实际情况的变化，对所持有的证券品种进行调整优化，这样才能实现比较稳健的投资业绩，不会有太大的波动。频繁地买入卖出基金，即使是一个专业投资者，也难以成功把握住每一个波段，更不要说普通的个人投资者。

要注意的是，基金投资同样存在一定的风险，越高的预期收益也意味着越高的投资风险。尽管，基金作为证券的组合，已经有分散投资风险的作用，但投资者必须意识到的是，基金仍然包含着投资风险。基金提供给大众的是理财服务，可以说，投资基金是一种投资方式而绝不是一夜暴富的捷径，收益和风险是形影不离的兄弟，投资者万万不能在获取高回报时，就把风险全然抛在脑后，对投资的生搬硬套，对预期投资收益进行不切实际的高估，或者用投机股票的思维来进行基金投资，这些行为是非常不可取的。

基金投资者要获取理想回报，拥有一个中长期的投资规划才是上策。投资者在投资基金前，一定要对自己的资金状况、投资期限、收益要求和风险承受能力做一个客观合理的评估，之后再购买与自身状况匹配的基金产品。人云亦云、盲目跟风的投资行为是不可能在长期中取得较好回报的。目前中国证券市场上涨较快，投资者往往有急于获利的急躁情绪，这种情绪也体现在投资基金中。实际上，基金作为一种理财手段，投资者首先要学会的是如何有效地规避风险，而不是如何去赚大钱，急功近利将是基金理财的天敌。

购买国债也就是国库券是最稳定、没有任何风险的投资。10年或15年期国库券的年投资回报率大约有5％，如果能够长期购买，就有持久的升值效应。经过若干年后的总投资回报情况看，随着时间的延长，本金增值还是比较明显的。