蒙面女子美芸目睹这一切，心痛不已，为姐姐凉子，也为义薄云天、有情有义的多宝。她想起母亲叮嘱自己的话，决定帮姐姐和多宝一把。
美芸加入战斗，凉子用尽最后的力气抓住多宝，凉子说自己本是中国人，却批着日本人的皮，这一辈子终究是与多宝无缘了。凉子临终之前要多宝好好照顾美芸，凉子昏死过去。多宝看着心爱之人受重伤，一时间勇猛无比，人挡杀人，佛挡杀佛，抱着凉子，最终和美芸突出重围。
多宝抱着凉子，冲进日本人划定的犹太居住区，再次向犹太裔奥地利医生费尔德求救，多宝击退了一波又一波的日本士兵。小野二郎看在女儿的面子上，忍住怒火，多宝的救人举动，也感染了犹太难民们，他们纷纷上前为多宝和费尔德医生建立了人墙。但因为凉子流血过多，最终倚偎在多宝的怀里死去。
费尔德医生无奈地摇了摇头，对着多宝轻声说抱歉，他已经尽力了，但还是没能挽救回凉子的生命。
“医生，你再试试！我妹妹不都救活了？我求求你……”
多宝不信凉子就这样离开了他，“你骗我的对不对，你只是被吓到了，累了对不对？”
“我很抱歉。”费尔德医生仿佛不会再说其他话。
“我带你回家。”多宝起身抱着凉子往他们的小家走，美芸看着多宝万念俱灰，一直跟在他身后。
多宝将凉子带回了他们的小家，凉子冰凉的尸体，还有她微微隆起的肚子，一尸两命，多宝一时间无法接受这一事实。多宝哽咽着，抚摸着凉子冰冷的面庞，失声恸哭。
醉过才知酒浓，爱过才知情重，多宝与凉子的爱，是世间少有，坚强的美芸也为之暗暗流泪。在悲痛之下，美芸协助多宝办完了凉子的葬礼，在凉子的墓碑上刻着“爱妻凉子之墓”。
凉子死后，多宝再也没去过船厂，只是每日打了酒就在凉子的坟前呆坐，回家后也是酗酒流泪，一连数日，最后美芸都看不下去了：“姐夫！别这样，姐姐不希望你这样糟蹋自己。”
“我再怎么糟蹋，她也不会管我了。”
“姐姐不在，还有我，我来管，你要是真正的英雄，就必须振作起来，不要变成让我们都失望的狗熊、懦夫，让敌人看我们的笑话。”美芸的话深深地刺痛着多宝，这种痛，是穿越荆棘之后的阵痛，我们必须强大到不怕荆棘，不怕子弹。
南在利以杀害袁林之罪，被判死刑，以污染汉江，导致百姓身亡，追缴赔偿。在颁出这个命令三天后，南在利被处于死刑。而接替南在利位置的江浙省的冯主席赢得了不少百姓的拥护，汉江金矿的股价继续上涨。多喜听到养父被判死刑，和小鱼一同去祭奠袁林之墓。小鱼给袁林上了香，说杀害您的凶手已经伏法，您就安心的走吧。多喜也在一边对着墓磕了头，说自己一定会照顾好小鱼。
在景市昌南会馆里，陈道长已经成为了新主人。这天，突然出现的袁林，将陈道长吓的魂飞魄散，袁林逼问他鱼藻碟等国宝在哪里，陈道长磕头求饶，说国宝他藏在了后排别墅的地窖中。
原来南在利死不说出青花鱼藻碟的下落，是希望将国宝留给自己的后人。当年陈道长协助南在利请碟仙，用贞鳐为夭折的儿子配阴婚，这样南家就会昌盛安宁；但结果越来越坏，儿子多喜更是同他断绝了往来，南在利心灰意冷。后来陈道长又通过请碟仙，推测出了南在利青花鱼藻碟等国宝的下落。陈道长本以为做得天衣无缝，不曾想被假扮袁林的美芸识破。
美芸将国宝转给交小鱼和月圆会，多喜和小鱼也知道了蒙面女子就是美芸，美芸是南在利的女儿，多喜是南在利的养子，两人也算是兄妹。凶手伏法，国宝失而复得，小鱼的心结被打开。
美芸告诉两人，参加国际陶瓷展览会，要特别小心，国际陶瓷展览会并不是他们想象的样子，很多坏人看上去慈眉善目，日本人还有冯氏父子可能在中间做了手脚。多喜小鱼点头答应着，称他们会注意的。当多喜问到贞鳐和凉子时，美芸掉下了眼泪，贞鳐做完手术后恢复得还好，凉子因为意外已经死了。美芸将贞鳐交给多喜，转身离去，原来贞鳐病情好转之后，多宝让美芸先带贞鳐回景市，他还有其它事要处理。加上凉子现在离世了，多宝没法照顾好贞鳐，只能让美芸先将贞鳐带给小鱼。
多宝在凉子的坟前祭拜，小野二郎恨死多宝，多宝不仅打死打伤了日本士兵和船厂监工，耽误了复兴号巨轮的工期；还让凉子卷入中日一场场争斗，小野二郎逼问是谁向凉子开的枪。多宝见小野二郎分外眼红，他亲眼看见是一个日本兵杀的凉子。两人都下意识觉得凉子的死是因为对方造成的，小野二郎和多宝打了起来，日本兵将多宝团团围住，小野二郎说要不是因为多宝，凉子就不会死；多宝则是说要不是日本士兵开枪，凉子就不会死，双方争执不下。小野笑多宝人穷志短，马瘦毛长，看你们还能坚持多久？
凉子一死，多宝生死可恋，小野二郎被多宝打得节节败退，小野二郎翻身撤了出去，日本兵举枪向多宝射击，多宝中枪被俘，小野二郎说要让多宝给凉子陪葬，将多宝抛进了苏州河。就在这时，一条巨大的魔鬼鱼，逆流而上，将多宝拖上岸边，原来这就是此前逃逸的大鱼，或许是嗅出了多宝是个好人，又或许是曾经听到了多宝想要救自己，大鱼也是通人性的，它救了多宝。
多宝被马三所救，原来马三和一些矿工刚从汉江金矿逃出来，多宝发现金矿转到冯氏父子手上，条件并没有改善，继续向汉江排放污水，白天做样子，晚上疯狂地排；对工人的待遇还不如南在利，不仅克扣工资，还暴力殴打马三等矿工。一些年轻的村民，还是像从前一样，坐上了没有返程的运输车，被诓骗进了汉江金矿的地下开采区。
小鱼和多喜收到冯源的通知，国际陶瓷展览会将在一艘正轮上举行。在小鱼的理论指导下，多喜的制瓷绘画技术进一步精进，小鱼看到父亲的接班人有望，发自内心的欣喜。对小鱼来说 ，最开心的事，莫过于看着父亲的技术代代传承下去；而多喜通过母亲的笔记，也逐渐意识到母亲也是一名极为优秀的画匠，只是在战乱之中为了躲避战乱，才放弃了这门手艺。多喜可以说是走回了正确的道路。
冯源虽已成过去式，但小鱼第一次参加展览会，冯源保护她的情形，她还无法忘记。不管现在如何，但自己曾经的一点心动是没办法抹去的。多喜虽然大度，但也会吃醋。不过吃醋归吃醋，多喜知道，要想让小鱼心里只有他一个人，最好的办法就是努力学习制瓷，这样才对得起月圆会的前辈们和小鱼的精心教学。或许自己永远不能像冯源那样多次救小鱼于生死之际，不过自己永远会把小鱼摆在最重要的位置，这是多喜对小鱼的承诺。
马三和工人们已经在景市成立了前哨社，美芸也是社中的骨干，工人们听说过多宝在上海滩的传奇故事，中了那么多枪还没有死，工人们推举多宝为前哨社景市地区的负责人。多宝正要推辞，美芸走来，现在对待敌人，不能单打独斗，必须有组织，有人马；反帝反军阀的运动，要流血，就必须有自己的武装力量。美芸这些话点醒了多宝，是时候强硬起来了。多宝不再颓废，他意识到，颓废也不能为死去的凉子报仇，只有自己强大起来，才能让敌人害怕。多宝不在推脱，成为了前哨社的地区负责人，在养伤的期间，他分析了当下的时局，认为工人阶级不能坐以待毙，对于帝国主义和军阀的压迫，要有计划、有规模地进行斗争。
美芸对多宝的细心照顾，加上多宝开始认真配合治疗，多宝的伤势很快好转。时间一长，美芸和多宝之间的感情也发生了极大的变化。美芸喜欢上了多宝，多宝经历过凉子的死后，短暂地颓废了一段时间，对多宝来说，此前发生的一切可以说是晴天霹雳。但在美芸、马三等人的开导之下，多宝知道逃避解决不了任何问题，他开始积极养伤，并对美芸说他一定会振作起来。
多宝感激美芸多次冒着生命危险相救，现在又悉心照顾，他无以为报。美芸说：能救大仁大义的姐夫，死而无憾，我愿意替死去的姐姐照顾你一辈子，给煮茶做饭，不再打打杀杀。多宝无法忘记凉子，一时还无法回应美芸的这份爱，毕竟他只是把美芸当做妹妹；此外多宝也真心不想美芸加入到这场战斗。
虽然因为多宝的事情导致了造船厂一度停工，但在冯源的积极运作之下，复兴号巨轮正在抓紧赶工，冯氏父子有自己的打算。冯源利用在民国政府和日本租界中的左右逢源，开大金矿开采，将黄金低价卖给日本商人小野，将金矿的伴生品铜、铁，低价卖给民国政府，造枪造炮，两方都不得罪。两边都被冯主席哄得开开心心，冯主席在江浙一带可以说是如鱼得水。儿子冯源自夸，我左右逢源，没有我搞不定的事。冯主席对儿子也是大为赞赏，君子求财，就是要不讲来路。
但提炼伴生品，必然要产生更大的污染。原本金矿采购了进口的污水处理器，结果也是等于没有使用一样，污水继续排放进汉江之中，汉江下游的百姓苦不堪言。为了粉饰太平，小野二郎推行中日亲善政策，说日本只是想通过采购中国物资为贫穷山区贡献一点力量，打算进一步蒙蔽中国百姓、民国政府和有志之士。但只有多宝等人清楚，这只是他们用来抵挡唇舌攻击的幌子。
冯氏父子的事，已经传到小鱼和多喜耳中，小鱼没有想到，曾经满腔热血的冯源也会跟着冯主席一起狼狈为奸，对待自己的同胞毫不手软。多喜小鱼知道此次展览会凶多吉少，但既然答应了就要参加。小鱼说如果一方有个三长两短，另一方一定要坚强地活下去，将鱼藻的技艺传承下去。多喜告诉小鱼，他已经学会了游泳，也练了一些功夫，打起来，他不会再拖后腿。
冯氏父子在和小野二郎商议复兴号巨轮交接，以及长期战略合作签约；巨轮交接，又能让汉江金矿的股价提高上去；至于瓷业公司，冯源打算以国际陶瓷展览会的名义笼络一大批艺术大师为其所用，在轮船上开展览，没有人能逃得过他的手掌心，冯大帅夸奖其儿子远胜过他，青出于蓝而胜于蓝，南在利之流根本不是他们的对手。冯源此时也暗暗得意，不禁开始后悔自己曾经为什么要花费这么长的时间去查袁林的案子，实际上跟着父亲不是更便捷？冯主席夸他回头是岸，没有被女人冲昏头脑。
这时小野也起了疑心，女儿凉子是不是冯大帅的人枪杀的，那个假冒日本士兵开枪的人是谁？虽然凉子已死，但他心里这个坎过不去。他总觉得女儿的死并不是意外，如果当时没有冯源带人去，应该不会发生这样的惨剧。但人死不能复生，小野二郎已经没有动力去寻找真相了。相比这些，小野更想储备更多的黄金等物资，掌握月圆会高超的陶瓷技术，为日本天皇效力。
为了蒙蔽国人，小野让冯氏父子借陶瓷展览会开幕，邀请京剧名伶来演出，编排中日亲善的曲目。他万万没想到的是，他竟然邀请了美芸所在的京剧班，在这种绝佳的机会面前，美芸怎么会放过？